Ще 16 банкам, які насилу пройшли стрес-тест, також рекомендовано збільшити капітал. Незважаючи на запевнення ЄС про застосування більш жорстких критеріїв для стрес-тестів, багато спостерігачів знову піддали їх критиці за надмірну м'якість, пише "Коммерсантъ-Украина".
Стрес-тести не пройшли вісім європейських банків. Найбільше таких кредитних установ - п'ять - в Іспанії: регіональні Catalunya Caixa, Unnim, Caja3, Banco Pastor і Caja de Ahorros del Mediterraneo. Ще два банки з Греції - EFG Eurobank Ergasias і Agricultural Bank of Greece, і один з Австрії - Oesterreichische Volksbanken. Загальна нестача капіталу у цих банків становить всього 2,5 млрд євро. Oesterreichische Volksbanken, що володіє в Україні Фольксбанком, вже оголосив про продаж своїх активів у Європі, щоб збільшити капітал (див. стор 1, 6), а в EFG Eurobank, якому належить Універсал Банк, поки не коментували стрес-тест.
Це означає, що достатність капіталу першого рівня цих банків виявиться нижче 5%, якщо в Європі почнеться нова криза. Несприятливий сценарій стрес-тестів розраховувався виходячи з можливого зниження ВВП Євросоюзу на 4 процентних пункти менше прогнозованого зростання (у минулому році несприятливий сценарій передбачав зниження ВВП на 3%).
У 16 банків з 90 достатність капіталу склала від 5% до 6%. Таким банкам, серед яких сім іспанських, по два португальських, грецьких і німецьких, і по одному - з Італії, Словенії та Кіпру - EBA все одно рекомендувало залучити додатковий капітал у разі наявності на їх балансах значних боргових зобов'язань з боку проблемних країн. Німецький банк Helaba напередодні відкликав згоду на публікацію свого стрес-тесту, пояснивши це тим, що не поділяє методику розрахунку EBA гібридного капіталу.
Раніше на ринку звучали припущення, що стрес-тести можуть не пройти від 10 до 20 банків. EBA встановило, що на кінець 2010 року стрес-тести дійсно не вдалося б пройти 20 банкам, однак, як заявляє управління, з січня по квітень багато європейських банків залучили капітал на загальну суму 50 млрд євро. Основним об'єктом критики цього стрес-тесту стало те, що в числі можливих негативних факторів укладачі не враховували суверенні дефолти проблемних країн, наприклад Португалії чи Греції. У поясненнях до опублікованих результатів EBA пояснює, що "подальше погіршення суверенної кризи може викликати суттєві проблеми", але при цьому вважає, що "влада країн, які вже користуються програмами допомоги ЄС і МВФ, в даний час і так зміцнює капітал своїх банків".
В ефірі Bloomberg TV директор з інвестицій британської ІК RCM Люсі Макдональд заявила, що стрес-тести не були достатньо жорсткими, тому вони не заслуговують на повну довіру. В аналітичній записці економіст Ernst&Young Марі Дірон повідомила, що "публікація цих результатів не заспокоїть страхи інвесторів щодо стійкості банківського сектора ЄС". А британська The Daily Telegraph, посилаючись на неназваних інвестиційних аналітиків з лондонського Сіті, пообіцяла на цьому тижні "хаос на ринках" для акцій фінансового сектора після того, як аналітики вважали, що EBA виконало незадовільну роботу.
Критика щодо жорсткості стрес-тестів звучала ще під час перевірки, яка пройшла у минулому році, коли з 91 банку стрес-тест не пройшли всього сім: п'ять з Іспанії, один з Німеччини і один із Греції. Серед банків, які благополучно витримали перевірку, були ірландські Bank of Ireland і Allied Irish Bank. Проте вже за кілька місяців їм знадобилася термінова багатомільярдна допомога з боку держави, а державі - фінансова допомога ЄС і МВФ.
Вчора в EBA вже відповіли на критику аналітиків і їхні негативні прогнози щодо котирувань фінансового сектора. "Проведені перевірки є цілком серйозними: тому я не очікую ніякого 'чорного понеділка'", - заявив в інтерв'ю іспанській El Pais глава EBA Андреа Енріа.
